資産運用や投資に興味を持ち始めた方が最初に直面するのが、「債券」と「株式」の違いです。
どちらも企業や国にお金を出す方法ですが、その仕組みやリスク、リターンは大きく異なります。
この記事では、債券と株式の違いについて、初心者にもわかりやすく丁寧に解説します。
債券とは
債券（さいけん）とは、国や企業が資金を調達するために発行する「借用証書」のようなものです。
投資家は債券を購入することで、その発行体（国や企業）にお金を貸すことになります。
一定期間が経過すると「利息」を得ることができ、満期（償還日）になると元本が返金される仕組みです。
例えば、ある企業が10年満期の債券を発行した場合、その間は年利で一定の利息を投資家に支払い、10年後に元本を返済します。
ただし、償還日前に売却する場合や、発行体が倒産した場合には元本が保証されないこともあるので注意が必要です。
債券という言葉の使い方
債券は金融関連の文脈でよく使われ、「優良債券」や「国債」、「建設債券」など、発行者や用途によって様々な種類があります。
また、「債券の購入」「債券保有者」「債券市場」といった言葉でも使われます。
例：
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安定した収益を求めて債券投資を始めた。
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国が発行する債券は比較的リスクが低いとされる。
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ポートフォリオに債券を組み込んでリスク分散を図る。
株式とは
株式（かぶしき）は、企業が投資家から資金を調達するための「出資証明書」のようなものです。
投資家は企業の株式を購入することで、その企業の「株主」となり、一定の所有権を得ることができます。
企業は資金を返済する義務はなく、投資家に元本保証もありません。
しかし、企業が利益を出せば、「配当金」や「株主優待」といった形で還元されることがあります。
また、企業の成長により株価が上昇すれば、売却時にキャピタルゲイン（売却益）を得ることも可能です。
ハイリスク・ハイリターンの投資先として人気があります。
株式という言葉の使い方
株式は、「株式会社」「株式市場」「株式投資」「株式分割」など、幅広い場面で使われます。
投資や経済ニュースでは欠かせない用語のひとつです。
例：
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初めて株式を購入して株主になった。
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株式市場が活況を呈している。
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長期的な成長を見込んで株式投資を始めた。
債券と株式の違いとは
債券と株式の違いは、その性質とリスクにあります。
まず、債券は「借金」の証明であり、企業や国は投資家に元本と利息を返す義務があります。
そのため、一般的にリスクが低く、安定した収入を得たい人向けです。
一方、株式は「出資」の証明であり、企業には返済義務がありません。
投資家は株主として配当や株主優待、株価の値上がりによる利益を期待できますが、業績が悪化すれば損失を被る可能性もあります。
さらに、債券は満期日が定められており、それまで保有していれば元本の返済が行われますが、株式には満期がなく、投資家の判断で売却のタイミングを決められます。
これらの違いから、投資スタイルやリスク許容度によって選ぶべき金融商品は異なるのです。
まとめ
債券と株式の違いを理解することは、資産運用を成功させるための第一歩です。
債券は元本が比較的保証されており、安定した収益を目指す人に適しています。
対して、株式は企業の成長に応じて大きなリターンが期待できますが、その分リスクも伴います。
自分の目的に合った投資手段を選ぶために、両者の違いをしっかり把握しておきましょう。
さらに参照してください：金銭信託と投資信託の違いの意味を分かりやすく解説！